Para muchos clientes internacionales, establecer una presencia en Estados Unidos comienza con lo que parece ser una pregunta relativamente sencilla: “¿Cómo puedo crear una empresa en EE. UU.?”
Es una pregunta importante, pero, según mi experiencia, rara vez es la única pregunta que debe considerarse.
Crear una empresa puede ser relativamente sencillo. El desafío más importante es asegurarse de que todo lo que viene después funcione de manera integrada: la estructura societaria, las relaciones bancarias, la documentación, el propósito empresarial, el apoyo profesional y los requisitos prácticos para operar o mantener activos en Estados Unidos.
Supongamos que un empresario internacional decide establecer una empresa en EE. UU. La entidad se constituye, se preparan los documentos societarios y se obtiene un EIN.
Desde el punto de vista de la constitución de la empresa, el trabajo parece estar terminado.
Unas semanas después, el propietario se acerca a un banco para establecer la relación bancaria de la empresa. El banco hace preguntas sobre la estructura de propiedad, las transacciones previstas, el origen de los fondos, la actividad empresarial y la razón para establecer la entidad en Estados Unidos. Se solicita documentación adicional. Tal vez el propietario también descubra que un contador necesita información que no se consideró cuando se constituyó la entidad, o que un abogado debería revisar algún aspecto de la estructura de propiedad o del negocio.
La empresa existe. Pero la presencia en Estados Unidos aún no está plenamente establecida.
Esa distinción es importante.
La Constitución de la Empresa Es el Comienzo, No el Objetivo
Una entidad jurídica es una herramienta. El objetivo suele ser algo más amplio.
Un cliente puede querer adquirir y mantener bienes raíces en Estados Unidos, establecer relaciones bancarias, expandir un negocio existente, recibir o realizar inversiones, celebrar contratos o crear una plataforma para futuras actividades en el país.
Por lo tanto, la estructura adecuada debería comenzar con una pregunta diferente:
“¿Qué necesita el cliente que la entidad en Estados Unidos le permita lograr?”
Una vez que comprendemos eso, resulta más fácil poner en contexto las decisiones relacionadas con la propia entidad.
Esta es una de las razones por las que prefiero comprender el objetivo más amplio antes de concentrarme en documentos específicos o pasos del proceso. Una empresa puede estar correctamente constituida desde el punto de vista técnico y, aun así, no estar organizada de la manera más práctica para lo que el cliente pretende hacer después.
La Relación Bancaria Debe Considerarse Desde el Principio
La relación bancaria es una de las áreas en las que los clientes internacionales pueden encontrar una de las mayores diferencias entre sus expectativas y la realidad.
La existencia de una empresa en Estados Unidos y de un EIN no significa automáticamente que un banco abrirá una cuenta. Las instituciones financieras tienen sus propios requisitos de incorporación de clientes, políticas de riesgo y procedimientos de cumplimiento.
En el caso de una empresa de propiedad extranjera, el banco puede querer entender quiénes son los beneficiarios finales de la entidad, cuál es el origen del patrimonio del propietario, qué actividad se espera en la cuenta, de dónde provendrán los fondos y hacia dónde probablemente se dirigirán.
Las respuestas pueden ser perfectamente razonables, pero deben ser comprendidas y respaldadas.
Por eso considero que la relación bancaria debe contemplarse como parte del proceso de establecimiento, y no como algo que comienza únicamente después de que todo lo demás haya sido completado.
El objetivo no es anticipar cada pregunta que una institución financiera pueda hacer. Es asegurarse de que la entidad, la documentación y la actividad prevista presenten una historia coherente.
Diferentes Profesionales Ven Diferentes Partes del Proceso
Establecer una presencia en Estados Unidos también puede involucrar a varios profesionales.
Un abogado puede concentrarse en la estructura jurídica y la documentación. Un contador puede enfocarse en la clasificación fiscal, las obligaciones de información y los requisitos continuos. Un agente registrado cumple una función legal específica. Un banco evalúa la relación desde su propia perspectiva de cumplimiento y de negocio.
Cada uno puede estar haciendo exactamente lo que le corresponde.
La dificultad es que el cliente vive todas estas cuestiones como un único proceso.
Supongamos que el abogado constituye la entidad sin conocer lo que probablemente exigirá el banco. Más adelante, el contador identifica una obligación de información que afecta la forma en que el cliente debería mantener sus registros. Después, el banco solicita documentación o aclaraciones que no habían sido previstas anteriormente.
Esto no significa necesariamente que alguno de los profesionales haya cometido un error. El problema puede ser simplemente que nadie estaba observando el proceso de principio a fin.
Es ahí donde la coordinación adquiere valor.
La Simplicidad Tiene Valor
Los clientes internacionales a veces suponen que una estructura más sofisticada es automáticamente una estructura mejor.
No creo que necesariamente sea así.
Hay circunstancias en las que trusts, múltiples entidades, estructuras de holding u otros mecanismos pueden ser apropiados. También existen circunstancias en las que introducen costos, obligaciones de información y complejidad administrativa sin generar suficiente valor a cambio.
La pregunta correcta no es: “¿Cuál es la estructura más sofisticada disponible?”
Es: “¿Qué nivel de estructura necesita realmente este cliente?”
Una buena planificación debería hacer que la situación del cliente sea más clara y manejable. La complejidad debe tener un propósito.
Las Obligaciones Continuas También Importan
Otro error frecuente es concentrarse demasiado en establecer la entidad y muy poco en lo que sucede después.
Una empresa en Estados Unidos puede tener obligaciones federales, estatales, fiscales, de información, de agente registrado y de mantenimiento de registros. Estas obligaciones pueden variar considerablemente según la propiedad, la clasificación fiscal, las actividades y otras circunstancias.
Para los propietarios internacionales, algunos requisitos también pueden resultar poco familiares porque no se asemejan a las obligaciones que encuentran en su país de origen.
Por lo tanto, la pregunta práctica no debería terminar con:
“¿La empresa ya fue constituida?”
También debería incluir:
“¿Qué debe suceder a partir de este momento?”
Una estructura que funciona bien el primer día, pero que posteriormente no se mantiene de manera adecuada, puede terminar generando problemas innecesarios.
Construyendo las Piezas Alrededor del Objetivo
Cuando analizo el establecimiento de una presencia en Estados Unidos, prefiero considerarlo como una secuencia y no como una única transacción.
Primero, comprender qué está tratando de lograr el cliente.
Después, determinar qué entidad o estructura puede ser apropiada, involucrando a profesionales jurídicos y fiscales cuando se requiera su experiencia.
Considerar los requisitos bancarios y operativos con suficiente anticipación para que puedan influir en el proceso, en lugar de sorprender al cliente posteriormente.
Asegurarse de que la documentación relevante esté organizada y sea consistente.
Y, finalmente, comprender qué obligaciones y relaciones deberán mantenerse después de que el establecimiento inicial haya sido completado.
Nada de esto significa que establecer una presencia en Estados Unidos deba convertirse en algo complicado. De hecho, una buena coordinación debería producir el efecto contrario.
El objetivo es hacer que la complejidad sea manejable.
Más que una Empresa
Crear una empresa da origen a una entidad jurídica. Establecer una presencia en Estados Unidos significa asegurarse de que esa entidad pueda cumplir el propósito para el cual fue creada.
A veces, la diferencia entre estas dos ideas solo se hace evidente después de que la empresa ya existe: cuando un banco hace una pregunta inesperada, otro profesional necesita información adicional o el cliente descubre una obligación que nunca fue considerada al comienzo.
Un enfoque mejor es considerar esas conexiones con anticipación.
Y quizás eso nos deja con la pregunta más útil para cualquiera que esté considerando establecer una entidad en Estados Unidos:
¿Está simplemente creando una empresa o está construyendo la estructura que realmente necesitará después?